风险回报率:含义、公式、及其对交易的重要性

风险回报率:含义、公式、及其对交易的重要性

2022-05-27 • 已更新

是什么令优秀的、有盈利能力的、富有的交易商们有别于差的那些? 有人认为那都是交易策略的缘故,另一些人则认为是思维方式和交易心理的不同。 总的来说,他们都对。 但那些都不是全部。 在交易日常中还有一项关键因素,而且或许,是最重要的一项,那就是风险/回报率。 在本文中,您将了解到有关它的一切。

什么是风险/回报率 (Risk/Reward Ratio -- R/R Ratio)?

风险回报比 (R/R比率) 衡量的是投资和交易中的预计收入和亏损。 交易商使用R/R比率精确定义他们愿意用来冒险的资金金额和希望能从每单交易中获得的收益金额。 风险/回报率的计算为将您的进场点到止损的距离除以您的进场点到止盈价位间的距离。

这两个数字间的关系能帮助交易商确认这单交易是否值得去做。 潜在的亏损越大,对于交易商来说越不值,因为任何人都有可能遭遇连续的糟糕交易。 因此,过大的R/R比率会导致无法挽回的损失。 此外,R/R比率是所有成功交易商们策略里的重要一环,没有哪位很能挣钱的交易商会不懂R/R。

风险/回报率如何起效?

风险与回报比率代表的是您每一块钱的风投资金都能带回多少钱。 大部分分析师、交易商、以及投资商都认为在大部分情况下,1:3的R/R比率最佳。 我们对此看法不太一致,之后我们会为大家解释原因。 眼下,让我们先来了解下这个最大众的1:3比率。

您每进行一美元的风险投资,就有机会挣到三美元。 如您的R/R比率不足1.0 (1:3的R/R比率为0.33,因此其不足1.0),那么您交易中的每一块钱都能挣到超过一美元的回报。 要让风险/回报率更好的起效,您需要搭配使用止损止盈。 这样,您就能确切的知道您不会冒超过您准备好亏损的金额的险。

风险回报比的重要性

确切来说,风险/回报率是当您想要成为一名成功交易商时,必须使用的最重要的工具之一。 它能帮您计算您的亏损和利润,并让您有理由在建仓前再仔细考虑一下。 此外,如您在进行交易决策时不选择依赖通用的R/R比率则更佳。 对于每单特定交易,您都应该确认下自己可以负担多少亏损;以及在今天的交易活动结束前,您又能负担多大的亏损。

如您看到一单交易因为价格形态、经济背景、或您有强烈的直觉,认为它肯定很不错,那么您可以试着稍微冒更大一点的风险,将风险/回报率设置为1:2、1:1、甚至1:0.5。 只要您明白为何您会建这个仓并能控制好您的情绪,那就一切OK。 此外,您使用的R/R比率越小 (1:3不算太小,但1:5就是个小R/R比率了),您在交易中挣到钱的概率也会越小。 会这样是因为市场波动性会让走势向您的止损方向前进,和您的目标相背离。 如您能找到在R/R比率和做成该单交易的赢率之间的平衡,则会非常有用。

市场上任何会产生回报的行为都需要一定的风投资金。 情绪化决策会改变您的预设理财目标,引诱您做出无原则的打赌行为,因此需要避免。 让风险回报率帮助您确保风险已经过精确计算是始终有必要的。

风险/回报率的计算

要计算风险/回报率,需从同步确认风险和回报开始。 这些价位都由交易商设定。

风险是您在交易中可以承担的亏损资金金额。 不要只是为了有R/R比率而盲目的在走势图的随机点上放置止损单。 止损与止盈价位要比风险/回报率更重要,因为它们决定了这单交易是否有机会成功。

回报率是当交易达成止盈价位时您能挣到的钱。 和风险一样,不要只为了追求R/R比率而在走势图中随意设定您的止盈价位。 有时我们会需要一个偏小的R/R比率,但赢率则需要较高。

这里是一个您可以用来计算风险回报率的简单公式。

风险/回报率 (R/R比率) = (进场价位 - 止损价位) / (止盈价位 - 进场价位)

比如,假设您在1800美元的价位点进场做多XAUUSD,之后将止损设置在1750美元,利润目标则为2000美元,那么风险/回报率即为:

(1800 – 1750) / (2000 – 1800) = 50 / 200 = 1:4 (0.25)

此外,您还可以通过价格的点数来计算R/R比率。 在MetaTrader 4中打开走势图,按一下鼠标滚轮。 十字线会出现,现在您可以点击并拖拽鼠标来查看盈利或亏损的点数。

1.png

之后,将鼠标向下移动,您会得到可能的亏损值。

2.png

这里我们有5000点可能的亏损,以及20,000点可能的回报。 那么,风险/回报率即为4000 / 20000 = 1:4 (0.25)。

风险回报率范例

首先,您需要找到能吸引您注意力的交易。 我们会使用XAUUSD (黄金) 走势图来让我们的阐述更简单易懂。 我们在RSI上看到了一个背离,由此推测黄金会涨。 在建这仓之前,我们需要先确定我们的止损。 我们应该将它设置在哪里? 通常,它应该设置在支撑线下方。 但安全起见,我们会将它移到更远一些的位置。 1800美元是条不错的支撑线,因此我们的止损将在1790美元价位线上。

如使用RSI交易,我们的止盈应该在接近最近的阻力线位置,在这里是1833美元。 为更有保障,我们将止损放到更近一点的位置。 结果如您在屏幕上所见。

3.png

接下来,我们需要计算R/R比率。 在这单交易中,风险/回报率为:(1800 – 1790) / (1830 – 1800) = 10 / 30 = 1:3 (0.33)

这会是一单不错又条理清楚的交易。 现在我们可以建仓了,之后只需等待目标被达成。

怎样的风险/回报率可算优质?

大多数交易商认为1:3的R/R比率是适合所有交易商的最佳比率。 但我们有不同的看法,因为有时小R/R比率意味着更低的赢率。 因此如您使用1:1的风险回报率,您会比使用1:4的风险/回报率拥有更高的盈利机会。 会出现这种情况是因为市场波动和随机震荡会导致价格在达成止盈目标前滑向您的止损。

大多数情况下,请使用1:1.5到1:3之间的R/R比率。 这样,您将获得两全其美的结果:恰当的比率可帮助您交易,且不会面临有可能导致一系列糟糕交易甚至爆仓结果的无法承受的风险。

小结

风险回报比 (R/R比率) 衡量的是投资和交易中的预计收入和亏损。 如该比率大于1.0,则表示风险大于交易回报。 如该比率小于1.0,则表示回报大于风险。 请善用此工具,您的交易结果将立刻获得提升。 祝您在FBS交易愉快!

相似

贵金属投资制胜之道
贵金属投资制胜之道

战争开始又结束,王朝新旧更替,但各种贵金属始终是投资届最好的避风港资产。 为何它们在投资商间如此受追捧?

经常提问问题

  • 如何开设FBS帐户?

    点击我们网站上的“开设账户”按钮,转至个人办公室。在您可以开始交易之前,需要先对个人资料进行验证。确认您的电邮以及电话号码,并通过身份信息认证。这道程序是您资金与身份安全的保障。一旦您通过了所有这些检查,就可以前往您的首选交易平台,开始交易。 

  • 如何出金您在FBS挣到的钱?

    该过程十分直接。前往网站或FBS个人办公室财务板块内的出金页面,访问“出金”选项。您挣到的钱会通过您入金时使用的支付系统支付给您。如您曾通过不同途径给帐户入金,请依照入金款项的比例,以同渠道出金收益。

  • 如何让交易起步?

    如您已年满18周岁,那么可以加入FBS开始您的外汇之旅了。要交易,您需要拥有一个经纪账户以及充足的有关金融市场资产运作的知识。来阅读我们的免费教学物料学习相关基础,并创建一个FBS帐户。您也可以选择通过模拟账户及虚拟资金来先对整体环境进行尝试。一旦您准备好,就可以正式进军真实市场,做交易享成功。  

  • 如何激活“大升级”福利?

    通过网页或移动端FBS个人办公室开设“大升级福利”福利账户,免费领最高$140至您帐户。

使用您的当地支付系统

您的赛场由您掌控

数据采集通知

FBS将保存您的数据记录,以运行此网站。 点击“接受”按钮即表示您同意我们的 隐私政策

电话申请

客户经理将会与您联系

更换号码

您的申请被接受

客户经理将会与您联系

该电话号码的下一次电话回访请求
需再等待

如您遇到紧急情况,请联系我们的
在线客服

内部错误。 请稍后再试

别浪费时间 - 持续跟踪NFP会如何影响到美元,抓住机会挣钱!

外汇新手手册

《Beginner Forex》将引导您体验交易世界。

外汇新手手册

开始进行交易前最重要的事情
输入您的邮箱地址,我们将为您寄送免费外汇指南

谢谢您!

我们已经发送了专门的链接至您的邮箱。
点击链接,确认您的邮箱地址,免费获取初学者外汇指南。

您目前正在使用旧版本的浏览器。

更新最新版本,或使用其他浏览器,保证更安全、舒适、高效的交易体验。

Safari Chrome Firefox Opera